DroneShield: enige Frontier-aandeel met groene metrics

Geen financieel advies. Bij beleggen loop je het risico jouw inleg (gedeeltelijk) te verliezen. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.

Koers

A$2.44

59,7% van ATH

A$2,1B

Small cap

YTD

-26,7%

12M: -4,7%

Omzet Y/Y

273,7%

Fwd 2J: 38,9%

Sinds we ons nieuwe Frontier-portfolio hebben aangekondigd, dat uiteindelijk ~25% van Jaspers portfolio zou moeten worden, is het qua nieuwe posities vrij stil gebleven.

Er zijn negen kandidaten geïdentificeerd die voldoen aan het plaatje van een potentieel Frontier-aandeel. Echter zijn de meesten qua waardering iets te ver opgeschoten in de afgelopen maanden.

Toch is er één aandeel dat qua fundamenteel en waardering een 'bullish' beoordeling heeft gekregen vanuit ons datamodel: DroneShield. Met de terechte opmerking in de community: staat dit aandeel nu dan op pole position om daadwerkelijk in mijn portfolio opgenomen te worden?

We bespraken dit aandeel ook al in oktober vorig jaar. De conclusie destijds? Een zeldzame drone pure-play op de beurs, maar ook met een extreme waardering.

Hoe staat het er vandaag voor? Tijd voor een fundamentele en technische update over dit potentiële Frontier-aandeel.

Wat doet DroneShield ook alweer?

DroneShield doet eigenlijk precies wat de naam zegt: het beschermt tegen drones. Het bedrijf ontwikkelt AI-gedreven systemen die drones en andere onbemande voertuigen kunnen detecteren, identificeren en - als dat nodig is - uitschakelen.

De klanten zijn vooral partijen waar veiligheid cruciaal is, zoals:

Defensie
Veiligheidsdiensten
Overheden
Luchthavens
Kritieke infrastructuur
Grote evenementen, zoals de FIFA World Cup

Dat doen ze met een combinatie van hardware en software.

Qua hardware kan je denken aan:

DroneGun: een soort geweer waarmee een drone direct uit de lucht gehaald kan worden.
RfPatrol: draagbare detectiesystemen voor militairen en beveiligers.
DroneSentry: vaste systemen voor gebouwen, voertuigen en schepen die continu het luchtruim monitoren.

Maar de echte kracht zit in de software.

Alle sensoren en systemen komen samen in één platform dat een beetje werkt als Google Maps. Op één scherm zie je waar drones vliegen, hoe groot de dreiging is en welke actie het systeem adviseert. Dankzij AI kan een groot deel van die analyse automatisch plaatsvinden.

Voor beleggers is nog iets anders interessant: DroneShield is één van de weinige beursgenoteerde bedrijven die vrijwel volledig op counter-drone technologie is gericht.

Grote defensiebedrijven zijn daardoor vaak geen directe concurrent, maar juist een partner. Zij leveren bijvoorbeeld radars of wapensystemen die vervolgens gekoppeld worden aan het softwareplatform van DroneShield.

Dat maakt het bedrijf een interessante niche-speler binnen een markt die momenteel razendsnel groeit.

Flinke stappen gezet

Sinds onze vorige deepdive is DroneShield eigenlijk op vrijwel alle vlakken sterker geworden. De omzet groeit hard, de free cashflow is positief, de sales pipeline voor 2026 zit veel voller en de balans is ijzersterk.