Een bewogen week, net als vorige week. Zowel Bitcoin als de miners zijn nog steeds aan het bepalen welke richting ze deze zomer willen inslaan. Liquidaties van zowel longs als shorts gebeuren met veel kracht, waardoor de koers ook met veel volatiliteit beweegt.
Dit zien we duidelijk terug in de volgende grafiek van Bitcoin, waarin we de 'liquidation leverage' zien. Hier zie je in het midden de koers van Bitcoin, met daaromheen de niveaus waar veel liquidatie plaatsvindt.
Dit betekent dat als de prijs naar die niveaus beweegt, exchanges gedwongen worden om posities van traders te sluiten, wat leidt tot een 'margin call' wanneer de koers voor hen de verkeerde richting op beweegt.
Hoe geler het gebied, hoe meer liquidatiemarge er zit (meer dan 20 miljoen als de balk geel is gekleurd)
Dit zorgt voor een extra dosis volatiliteit. Zodra we een gele zone bereiken, verkopen exchanges verplicht posities, wat de verkoopdruk verhoogt. Dit geldt zowel voor dalingen (longs) als voor stijgingen (shorts).
De koers van Bitcoin heeft zich krachtig hersteld en de EMA 200 op $59.500 is door de bulls herwonnen. Deze week zullen we zien of dit niveau vastgehouden kan worden. Voor nu hebben de bulls zich laten zien en de strijd op maandag gewonnen!
Dan nu de status van de portefeuille: rood. Wulf toegevoegd, rest gelijk.
Snel door naar een blik op de grafieken van de aandelen in de portefeuille. Hoe staat het ervoor?
Cleanspark
De grafiek bevindt zich momenteel in 'niemandsland'. Terwijl andere miners zich sterker hebben hersteld na maandag, heeft Cleanspark een positieve week-candle neergezet, iets waar ik na maandag niet op had durven inzetten.
Wat nu? Mijn stop loss werd overgeslagen, maar de positieve week-candle zorgt ervoor dat ik de positie blijf aanhouden. Waar ik nu op ga letten, is of we de 0,786 Fibonacci-lijn (de grijze gestippelde lijn) kunnen vasthouden, die nu op $10,08 ligt.
Dit niveau was ook significant bij de opening op maandag en is daarom van waarde. Breken we dit niveau, dan lijkt een daling richting de vorige bodem en de groene trendlijn aannemelijk. Houden we stand, dan vergroot de kans dat we naar boven uitbreken en het weerstandsniveau van $12,93 (rode lijn) gaan testen.
Het is een kruispunt, tijd zal het leren.
Iris Energy
Mijn favoriete grafiek op dit moment. De groene stippellijn is de trendlijn die de hogere bodems aangeeft die het aandeel sinds het begin van 2023 maakt. Deze lijn hield ook na maandag stand, wat een zeer sterk signaal is.
De witte box geeft het gebied aan waar we nog naar kunnen dalen zonder de trendlijn te breken, wat het aandeel dus nog wat speelruimte geeft.
De bovenkant van de witte box ligt op $6,25, en de groene trendlijn snijdt deze bij $5,60. Zolang we daarboven blijven, blijf ik bullish.
Zoals ik in de vorige update schreef, hebben we bij elke ontmoeting met het rode weerstandsniveau een daling van ongeveer -65% gezien. Het is dus een zeer volatiel aandeel.
Maar dat kan zeker in ons voordeel zijn, want elke keer dat we de onderste trendlijn hebben geraakt na zo’n daling, hebben we stijgingen van 240%, 105% en 300% gezien. En dat zijn resultaten waar we blij van worden (tenzij we short zaten).
Natuurlijk bieden resultaten uit het verleden geen garanties voor de toekomst, maar het biedt wel een uitstekende risk/reward-play bij Iris. Instappen tussen de $7,50 en $6,25 is een mooi uitgangspunt om zo een positie op te bouwen voor de volgende lancering, als die komt.
Deze kan het aandeel zomaar richting de $10 en $15 sturen, en als alles meezit—dan kijken we naar jou, Bitcoin—misschien zelfs $20. Je kunt een stop loss hanteren als we de groene trendlijn breken ($5,60).
Cipher
Het aandeel heeft een groot deel van de klap van maandag hersteld. Het laagste punt op maandag, $3,35, heeft standgehouden en is niet doorbroken, waarna we een nieuw patroon van hogere bodems hebben gevormd en de week sloten op $4,07.
Een voorzichtig herstel is ook een herstel.
Wat we nu willen zien, is of we de groene trendlijn kunnen heroveren of dat deze een nieuw weerstandsniveau wordt.
Dat gaan we deze week zien wanneer de koers daar aankomt—raken we het aan en dalen we vervolgens, dan is het weerstand; breken we er doorheen en stijgen we erboven, dan hebben we de trendlijn herwonnen.
Ik houd het aandeel deze week goed in de gaten. Na het herstel van maandag houd ik mijn positie aan, maar ik breid deze nog niet uit. Ik wacht de test met de trendlijn af, die bepalend zal zijn voor mijn positie.
TeraWulf
Vorige week verscheen Wulf nieuw op de watchlist, en ik schreef het volgende:
Wulf heeft een prachtige grafiek met een sterke uitbraak uit de wedge, wat leidde tot een schitterende stijging van 189% vanaf de trendlijn en 107% na het breken van de wedge. Beide momenten waren uitstekende instapmomenten.
Zoals aangegeven op de grafiek zouden we instappen bij het herwinnen van $3,75—het voormalige steunniveau dat we op vrijdag succesvol hebben herwonnen. Ik ben vervolgens met een positie van €500 ingestapt op $3,80.
Mijn doelen blijven $6 (de voormalige top) en $8,85 (de 1.1618 fib). Mijn stop loss plaats ik met wat ruimte onder de $3,75; als we dat niveau verliezen, kan de steun mogelijk weer weerstand worden, dan stap ik uit en evalueer ik opnieuw.
Nieuw! Celsius
Terug op het menu is niemand minder dan Celsius. Deze trade heb ik eerder gedaan, toen met verlies afgesloten. Het is een mooi voorbeeld van waarom een stop loss belangrijk is. We zijn toen uitgestapt zoals aangegeven op $51,50 voor een klein verlies (-5%). Als we waren blijven zitten, hadden we nog eens -26% verloren.
Soms veert een koers direct op nadat je stop loss is geraakt, en voelt het alsof je die nooit had moeten instellen, maar in zulke gevallen bespaart het je een serieuze verdere daling en zorgt het ervoor dat je je kapitaal kunt behouden om in te stappen in een volgende trade.
Als we de grafiek wat verder uitzoomen en teruggaan tot 2013, zien we dat de koers op een interessant kruispunt is beland: een ontmoeting met de SMA 200. Een aantal keer eerder hebben we dit niveau geraakt, wat je met name op de log scale erg goed kunt zien.
We zien ook dat de koers elke keer als het de SMA 200 heeft geraakt, een mooie opleving heeft gehad erna. Een 5x en een 15x. Daar worden we als beleggers natuurlijk blij van.
Gaan we dat nog een keer meemaken? Dat is altijd de vraag. Als de geschiedenis zich herhaalt, is dit wel een uitstekend moment qua risk/reward om een positie te gaan opbouwen rond de SMA 200. Dit kan dan namelijk gecontroleerd, en heeft twee belangrijke voordelen.
- Je kunt de positie geleidelijk opbouwen en goed in de gaten houden of we de SMA 200 vasthouden.
- De stop loss kan strak geplaatst worden omdat we uit de trade willen stappen als we de SMA 200 verliezen.
De SMA 200 zit nu op $35,95. Dat is ook het punt om te gaan schalen en onze positie op te bouwen in de komende weken.
Vergis je niet, we kijken naar deze grafiek met een enorm brede blik, vanaf 2013 tot heden.
Dat betekent dat het geen korte trade gaat worden, maar dat we hierbij de tijd nemen om het aandeel na het testen van de SMA 200 te laten opveren en mogelijk nog een keer een sterke stijging te laten zien, zoals het eerder ook al deed.
Maar beide keren dat het de SMA 200 heeft getest, is er ook een periode geweest van een jaar waarin het om en nabij rond de SMA 200 heeft gezweefd.
Het advies is dus ook: geduld en langzaam inschalen. Dit kan een multi-bagger zijn, maar dat gaat niet over één nacht ijs.
