Twee weken geleden kondigde ik ons nieuwe Frontier-portfolio aan. Dit keer met écht geld. Serieuze knaken zelfs: 25% van mijn vermogen. Met als doel om het volledige proces transparant in kaart te brengen.
Jasper
Tot op heden heb ik nog geen posities binnen het Frontier-deel, al is de kans groot dat ik AST SpaceMobile onder die noemer ga plaatsen. Die thesis en mijn overtuiging zijn al uitgebreid gedeeld met de vaste DLT PLUS-leden, dus dat zal geen verrassing zijn.
Maar naast AST SpaceMobile heb ik nog een paar interessante kandidaten op het oog. In ons nieuwe dashboard kan je zien welke dat zijn.
Vandaag wil ik drie aandelen op die lijst uitlichten. Ik neem je mee in mijn denkwijze en waarom ik ze overweeg voor een positie.
Voordat we beginnen...
Er zijn veel reacties gekomen van PLUS-leden die aangeven het Frontier-mandje zelf te willen volgen, en in sommige gevallen zelfs te kopiëren.
Het enthousiasme is ontzettend leuk om te lezen. Maar wees je ervan bewust dat ik niet adviseer om blind mijn keuzes te volgen. Zie dit puur als een prikkel om zelf in de aandelen te duiken.
Mijn ambitie is dat dit Frontier-portfolio als geheel een 5x in vijf jaar kán maken. En ja, in totaliteit heeft het originele portfolio geweldig gepresteerd. Maar individuele posities kunnen compleet falen, en in sommige gevallen zelfs naar nul gaan.
Dit is geen disclaimer omdat het moet, maar omdat ik het oprecht meen. Neem geen risico met geld dat je niet echt kunt missen.
Allereerst, wat vind ik belangrijk?
Er zit een duidelijk verschil tussen mijn kernportfolio, met onder meer Uber en Duolingo, en het Frontier-segment. De vijf belangrijkste uitgangspunten zijn:
- Ze zitten in een exponentiële megatrend
- Ze hebben het potentieel om marktleider te worden in hun categorie
- Een realistisch pad naar een 5x in vijf jaar
- Een sterk managementteam dat hun beloftes waarmaakt
- Ze worden vooralsnog onderschat door de markt
Iedere potentiële positie wordt afgewogen op basis van deze vijf punten. Dat geeft de beste kans om een uitzonderlijke opportunity te vinden die kan profiteren van de ‘twin engines’ (= hogere groei én hogere multiples) richting een 5x in vijf jaar. Omgerekend komt dat neer op ongeveer 40% rendement per jaar. Niet niks.
Oké, tijd om die drie kandidaten uitgebreid te bespreken.
